Cách các Ngân Hàng Vương Quốc Anh Sử Dụng Tiền Gửi Được Token Hóa Để Cách Mạng Thế Chấp
2026-09-24
Vào ngày 24 tháng 9 năm 2026, UK Finance đã công bố một cột mốc quan trọng: giao dịch liên ngân hàng trực tiếp đầu tiên sử dụng tiền gửi được mã hóa dựa trên blockchain.
Các ngân hàng lớn nhất của Anh, Lloyds, NatWest, Barclays và HSBC, đã thành công trong việc chuyển tiền thật của khách hàng qua các hệ thống khác nhau trong các tình huống thực tế liên quan đến thế chấp và thanh toán trực tuyến.
Các thử nghiệm này là một phần của dự án Tiền gửi được mã hóa Vương quốc Anh, một nỗ lực hợp tác trong ngành nhằm vị trí Vương quốc Anh trở thành người dẫn đầu trong đổi mới tiền kỹ thuật số có quy định.
Điều này tiền gửi mã hóa Vương quốc Anh thí điểm chứng minh rằng tiền của các ngân hàng thương mại có thể hoạt động trên các nền tảng blockchain trong khi vẫn hoàn toàn nằm trong khuôn khổ quy định hiện có.
Các kết quả củng cố Ngân hàng Anh sở thích về tiền kỹ thuật số do ngân hàng phát hành hơn là stablecoins tư nhân và mở ra cơ hội cho các khoản thanh toán nhanh hơn, giảm gian lận và thanh toán các tài sản mã hóa như trái phiếu.
Điểm Nhấn Chính
- Các ngân hàng chính của Vương quốc Anh đã hoàn thành chuyển khoản liên ngân hàng trực tiếp đầu tiên trên thế giới của các khoản tiền gửi được mã hóa theo dự án Tiền gửi được mã hóa Vương quốc Anh.
- Các khoản tiền gửi được mã hóa cung cấp tiền ngân hàng có quy định, có thể lập trình tự động thanh toán trong khi vẫn giữ lại bảo vệ tiền gửi—khác với stablecoins tư nhân.
- Các bước tiếp theo bao gồm một bộ quy tắc chính thức và ba đợt phát hành trái phiếu được mã hóa Vương quốc Anh dự kiến vào đầu năm 2027.
Chuyện Gì Xảy Ra Trong Thí Điểm?
Nguồn: X/Coindesk
Dự án GBTD UK Finance đã kết hợp Barclays, HSBC Vương quốc Anh, Tập đoàn Ngân hàng Lloyds, Monzo, Nationwide, NatWest và Santander.
Nhà cung cấp công nghệ Quant Network đã cung cấp cơ sở hạ tầng chung cho phép các khoản tiền gửi do các ngân hàng khác nhau phát hành di chuyển liền mạch qua các môi trường blockchain khác nhau, một yêu cầu thiết yếu cho hoạt động liên ngân hàng thực sự.
Hai loại giao dịch trực tiếp đã được hoàn thành:
Giao dịch tái tài trợ thế chấp (remortgage)
Lloyds, NatWest và Barclays đã thực hiện hai hoàn tất tái tài trợ trực tiếp. Các quỹ được “khóa” dưới dạng các khoản tiền gửi được mã hóa và giữ lại cho đến khi việc chuyển giao tài sản được xác nhận.
Khi xác minh xảy ra, có thể liên kết trong tương lai với dữ liệu của HM Land Registry, tiền đã được phát hành tự động giữa các ngân hàng.
Đây là một ví dụ thực tế về tái tài trợ thế chấp blockchain Vương quốc Anh đang hoạt động. Khách hàng tiếp tục kiếm lãi trên các quỹ cho đến khi hoàn tất, và quá trình này giảm bớt sự đối chiếu và trì hoãn thanh toán thủ công.
Thị trường trực tuyến (peer-to-peer) mua sắm
Một nhóm ngân hàng riêng biệt, do HSBC dẫn đầu, đã mô phỏng một người tiêu dùng mua một mặt hàng từ một người bán tư nhân. Các khoản tiền gửi được mã hóa có thể lập trình đã giữ tiền của người mua cho đến khi việc giao hàng được xác nhận.
Chỉ sau đó, các khoản tiền mới được phát hành cho người bán. Không có hàng hóa vật lý nào được chuyển giao trong bài kiểm tra, nhưng lôgic điều kiện đã hoạt động đúng như thiết kế.
Các giao dịch chuyển khoản tiền gửi được mã hóa của ngân hàng Vương quốc Anh và các khoản tiền gửi được mã hóa liên ngân hàng Vương quốc Anh chứng minh rằng tiền có thể được lập trình để di chuyển chỉ khi các điều kiện đã được xác định trước được đáp ứng, tạo ra những gì mà những người tham gia trong ngành mô tả là tiền ngân hàng có thể lập trình Vương quốc Anh.
Các Khoản Tiền Gửi Được Mã Hóa Hoạt Động Như Thế Nào?
Các khoản tiền gửi được mã hóa hoạt động như thế nào? Nói đơn giản, một khoản tiền gửi được mã hóa là một đại diện kỹ thuật số của tiền ngân hàng thương mại thông thường nằm trong tài khoản của khách hàng.
Khoản tiền gửi giữ nguyên trạng thái pháp lý đầy đủ, bảo hiểm về chương trình bảo vệ tiền gửi, và khả năng kiếm lãi. lớp blockchain thêm ba khả năng:
- Thanh toán tức thời giữa các ngân hàng tham gia.
- Khả năng lập trình, tiền có thể bị khóa và được phát hành chỉ khi các điều kiện bên ngoài (chuyển giao tài sản, giao hàng hàng hóa, sự kiện hợp đồng thông minh) được thỏa mãn.
- Khả năng tương tác giữa các hệ thống ngân hàng khác nhau thông qua một cơ sở hạ tầng chung như cái mà Quant Network đã xây dựng cho thí điểm ngân hàng Vương quốc Anh Quant Network.
Khác với một giao dịch ngân hàng truyền thống phụ thuộc vào nhiều trung gian và xử lý theo lô, một giao dịch chuyển khoản tiền gửi được mã hóa có thể thanh toán gần như ngay lập tức khi các điều kiện đã được lập trình được đáp ứng. Tiền cơ bản không bao giờ rời khỏi hệ thống ngân hàng có quy định.
Tiền Gửi Được Mã Hóa so với Stablecoins so với CBDC
Một sự phân biệt rõ ràng là cần thiết. So sánh sau đây nêu bật lý do tại sao Ngân hàng Anh và UK Finance đã ưu tiên các khoản tiền gửi được mã hóa:
Thống đốc Ngân hàng Anh Andrew Bailey đã liên tục bày tỏ mối quan ngại rằng việc áp dụng rộng rãi các stablecoin do tư nhân phát hành có thể ảnh hưởng đến chi phí tín dụng và chủ quyền tiền tệ.
Tiền gửi được token hóa giải quyết những lo ngại đó bằng cách giữ tiền số trong giới hạn ngân hàng được quy định trong khi vẫn cung cấp lợi ích của blockchain.
Một CBDC bán lẻ vẫn đang được nghiên cứu ở Vương quốc Anh, nhưng thử nghiệm GBTD cho thấy sự đổi mới từ khu vực tư nhân với tiền của ngân hàng thương mại có thể mang lại nhiều lợi ích hiệu quả giống nhau nhanh hơn.
Tại sao điều này quan trọng với khách hàng và nền kinh tế rộng lớn hơn
Các thử nghiệm đã mang lại lợi ích cụ thể cho khách hàng:
- Giảm rủi ro thanh toán và khả năng gian lận: Tiền chỉ được phát hành khi các điều kiện được đáp ứng, giảm thiểu gian lận thanh toán đã ủy quyền và giao dịch bất động sản chưa hoàn thành.
- Tiếp tục kiếm lãi: Tiền khóa cho việc tái thế chấp tiếp tục tích lũy lãi suất cho đến khoảnh khắc hoàn tất.
- Tăng cường tính minh bạch và kiểm soát: Người mua và người bán có thể thấy trạng thái của các khoản thanh toán điều kiện trong thời gian thực.
- Quy trình nhanh hơn: Các kiểm tra thủ công và chu kỳ thanh toán nhiều ngày được thay thế bằng các chuyển khoản tự động, kích hoạt theo điều kiện.
Các nhà lãnh đạo ngành nhấn mạnh tính cộng tác của thành tựu này.
Jana Mackintosh, Giám đốc điều hành về Thanh toán và Đổi mới tại UK Finance, lưu ý rằng các giao dịch trực tiếp cho thấy “lợi ích thực tiễn, thế giới thực” và rằng các khu vực pháp lý khác đã tìm cách hiểu tiếp cận của Vương quốc Anh trong năm qua.
Thư ký Kinh tế của Bộ Tài chính Lucy Rigby đã gọi cột mốc này là “quan trọng” cho sự đổi mới thanh toán và vị thế của Vương quốc Anh như một nhà lãnh đạo tài chính kỹ thuật số.
Đọc thêm: Quy định về tiền điện tử ở Vương quốc Anh 2027: Cách FCA sẽ chuyển đổi giám sát tài sản kỹ thuật số
Bước tiếp theo: Từ thử nghiệm đến sản xuất và trái phiếu được token hóa
Chương trình token hóa của UK Finance hiện đã bước ra ngoài giai đoạn thử nghiệm. Các ngân hàng tham gia dự kiến sẽ thành lập một công ty riêng và phát triển một bộ quy tắc toàn diện và khung quản lý.
Cơ sở hạ tầng này sẽ hỗ trợ việc chuyển đổi từ các giao dịch thử nghiệm sang sử dụng sản xuất hoàn chỉnh.
Một sự phát triển đặc biệt quan trọng là việc phát hành trái phiếu được token hóa ở Vương quốc Anh dự kiến vào năm 2027. Các ngân hàng tham gia dự án GBTD có ý định phát hành ba công cụ nợ kỹ thuật số trong quý đầu tiên của năm 2027.
Các trái phiếu này sẽ được giao dịch và thanh toán bằng cách sử dụng cùng hệ thống tiền gửi token hóa, cho phép thực hiện thanh toán so với giao hàng với tiền của ngân hàng thương mại. Các khoản thanh toán coupon cũng sẽ được thực hiện bằng tiền gửi token hóa.
Việc phát hành thành công sẽ chứng minh rằng cơ sở hạ tầng có thể hỗ trợ hoạt động quy mô tổ chức, không chỉ thanh toán bán lẻ.
Các cuộc thử nghiệm thêm dự kiến sẽ diễn ra trong vài tháng tới để khám phá việc thanh toán các tài sản kỹ thuật số với tiền gửi token hóa, tạo ra sự trao đổi liền mạch giữa tiền của khách hàng và các công cụ trên chuỗi khác.
Bối cảnh rộng hơn và Sự quan tâm quốc tế
Tiến bộ của Vương quốc Anh nằm trong một nỗ lực token hóa tổ chức rộng hơn mà cũng liên quan đến các nhà quản lý tài sản.
Tại Hoa Kỳ, The Clearing House đã công bố dự án tiền gửi token hóa liên ngân hàng của riêng mình vào tháng 6 năm 2026. Citi Institute đã dự đoán rằng các tài sản tài chính token hóa có thể đạt từ 5.5 triệu tỷ đến 8.2 triệu tỷ đô la vào năm 2030.
Khởi đầu của Vương quốc Anh, được chứng minh bởi các giao dịch liên ngân hàng trực tiếp và một con đường rõ ràng đến việc phát hành trái phiếu năm 2027, đặt quốc gia ở vị trí thuận lợi, miễn là quy tắc và công ty hoạt động được thực hiện đúng tiến độ.
Gilbert Verdian, người sáng lập và CEO của Quant, đã tóm tắt tầm quan trọng:
“Các giao dịch này là tiền thật đang di chuyển trên cơ sở hạ tầng của Vương quốc Anh, không phải là một thí nghiệm.”
Các bên tham gia khác từ Barclays, HSBC, Lloyds, NatWest, Santander, Nationwide, EY và Linklaters đã đồng tình rằng sự hợp tác trong ngành là cần thiết để xây dựng cơ sở hạ tầng đáng tin cậy và có thể mở rộng.
Đọc thêm: Cách Mua Hợp Đồng Tương Lai Crypto ở Vương quốc Anh
Kết luận: Một Con đường Thực tiễn cho Tiền Lập trình
Cuộc thử nghiệm tiền gửi token hóa thành công của Vương quốc Anh dưới dự án Great British Tokenised Deposit đánh dấu một sự chuyển mình quyết định từ cuộc thảo luận lý thuyết sang việc sử dụng blockchain được quy định trong thực tế cho tiền của ngân hàng thương mại.
Bằng cách kết hợp sự an toàn và tính pháp lý của các khoản tiền gửi truyền thống với tốc độ, tính minh bạch và khả năng lập trình của công nghệ sổ cái phân tán, các ngân hàng Vương quốc Anh đã cho thấy một lựa chọn khả thi cho cả mô hình stablecoin nguyên thủy và việc chờ đợi một CBDC bán lẻ hoàn toàn.
Khách hàng sẽ nhận lợi ích từ các khoản thanh toán nhanh hơn, an toàn hơn, và dễ kiểm soát hơn. Các ngân hàng giữ vai trò là trung gian đáng tin cậy.
Các nhà hoạch định chính sách có được một lộ trình hỗ trợ đổi mới mà không làm tổn hại đến sự ổn định tài chính. Việc phát hành trái phiếu token hóa của Vương quốc Anh dự kiến vào năm 2027 sẽ kiểm tra liệu cùng một cơ sở hạ tầng có thể mở rộng cho hoạt động thị trường vốn hay không.
Khi dự án GBTD chuyển từ giai đoạn thử nghiệm sang sản xuất, những tháng tới sẽ tiết lộ rằng các khu vực pháp lý khác có thể theo kịp nhanh đến mức nào và làm thế nào tiền gửi token hóa trở thành một phần của ngân hàng hàng ngày ở Vương quốc Anh.
Hãy cập nhật thông tin về những phát triển mới nhất trong tiền gửi token hóa, tài sản kỹ thuật số và thị trường crypto đang phát triển. Khám phá phân tích sâu, cập nhật thị trường và tài nguyên giáo dục trên blog Bitrue để theo kịp với tương lai của tiền.
Câu hỏi thường gặp
1. Dự án Great British Tokenised Deposit (GBTD) là gì?
Đó là một sáng kiến trong ngành do UK Finance tổ chức với sự tham gia của các ngân hàng lớn của Vương quốc Anh. Dự án đã thực hiện các chuyển khoản liên ngân hàng trực tiếp đầu tiên của các khoản tiền gửi ngân hàng thương mại token hóa và đang xây dựng cơ sở hạ tầng, quy tắc và công ty cần thiết cho việc sử dụng sản xuất.
2. Tiền gửi token hóa khác gì so với stablecoin?
Tiền gửi token hóa là đại diện kỹ thuật số của tiền đã được giữ trong các tài khoản ngân hàng được quy định và có bảo vệ tiền gửi đầy đủ. Stablecoin thường được phát hành bởi các công ty tư nhân, nằm ngoài hệ thống ngân hàng, và không cung cấp cùng một tình trạng pháp lý hay bảo vệ.
3. Các ngân hàng nào đã tham gia vào các giao dịch trực tiếp đầu tiên?
Lloyds, NatWest và Barclays đã hoàn thành các giao dịch tái tài trợ thế chấp. Một nhóm bao gồm HSBC đã hoàn thành một giao dịch mua trực tuyến mô phỏng. Các bên tham gia bổ sung trong dự án GBTD rộng hơn bao gồm Monzo, Nationwide và Santander.
4. Khi nào các ngân hàng Vương quốc Anh sẽ phát hành trái phiếu token hóa?
Các ngân hàng tham gia dự kiến sẽ phát hành ba trái phiếu kỹ thuật số trong quý đầu tiên của năm 2027. Những công cụ này sẽ được giao dịch và thanh toán bằng cách sử dụng cùng một hệ thống tiền gửi token hóa được phát triển dưới dự án GBTD.
5. Công nghệ nào đã hỗ trợ thử nghiệm ngân hàng của Quant Network ở Vương quốc Anh?
Quant Network cung cấp cơ sở hạ tầng ngành chia sẻ cho phép các khoản tiền gửi token hóa từ các ngân hàng khác nhau di chuyển qua các hệ thống blockchain tách biệt và tự động thanh toán khi các điều kiện được lập trình được đáp ứng.
Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Các ý kiến được bày tỏ hoàn toàn thuộc về tác giả và không phản ánh quan điểm của nền tảng này. Nền tảng này và các chi nhánh của nó từ chối bất kỳ trách nhiệm nào về độ chính xác hoặc tính phù hợp của thông tin được cung cấp. Đây chỉ nhằm mục đích thông tin và không có ý định như một lời khuyên tài chính hay đầu tư.
Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Nội dung của bài viết này không cấu thành lời khuyên tài chính hoặc đầu tư.
