ดาวโจนส์อินดัสเทรียลเฉลี่ยคืออะไร? ทำความเข้าใจเกี่ยวกับหุ้น

ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJIA) ซึ่งมักเรียกสั้น ๆ ว่า "ดาว" เป็นหนึ่งในดัชนีที่มีชื่อเสียงที่สุดตลาดหลักทรัพย์ดัชนีในโลก

สร้างขึ้นในปี 1896 โดย Charles Dow และ Edward Jones, DJIA ติดตามผลการดำเนินงานของบริษัทชั้นนำของสหรัฐฯ จำนวน 30 แห่ง ซึ่งให้ภาพรวมของเศรษฐกิจที่กว้างขึ้น.

มากว่าหนึ่งศตวรรษ มันได้ทำหน้าที่เป็นตัวบ่งชี้สำคัญสำหรับนักลงทุน นักวิเคราะห์การเงิน และนักเศรษฐศาสตร์ในการวัดสุขภาพของตลาดหุ้นและเศรษฐกิจของสหรัฐอเมริกาโดยรวม

บทความนี้สำรวจหลักการพื้นฐานของดาวโจนส์ วิธีการคำนวณ ส่วนประกอบเหตุการณ์สำคัญในประวัติศาสตร์ และข้อจำกัดต่างๆ

การเข้าใจเกี่ยวกับ DJIA

DJIA เป็นดัชนีที่ถูกชั่งน้ำหนักตามราคา ซึ่งหมายความว่าบริษัทที่มีราคาหุ้นสูงจะมีผลกระทบมากกว่าต่อความเคลื่อนไหวของดัชนี.

Unlike the S&P 500, which is weighted by market capitalization, the Dow assigns more influence to companies with more expensive shares, regardless of their market size. This structure has both benefits and criticisms, particularly when evaluating its representation of the economy.

อ่านเพิ่มเติม:

Dow Jones Futures Traders แสดงสัญญาณแนวโน้มที่ดีในสัปดาห์ที่ผ่านมา! จะสามารถดำเนิน momentum นี้ไปยังคริปโตได้หรือไม่?

ดัชนีดาวโจนส์: วิธีการคำนวณ DJIA

ในการคำนวณ DJIA ผลรวมของราคาหุ้นของส่วนประกอบ 30 ตัวจะถูกหารด้วย Dow Divisor ซึ่งเป็นค่าที่จะมีการปรับเปลี่ยนเป็นระยะเพื่อคำนึงถึงการแบ่งหุ้น การจ่ายเงินปันผล และการเปลี่ยนแปลงโครงสร้างอื่น ๆ.

ณ ปี 2024, ตัวหารดาวถูกตั้งไว้ที่ 0.15265312230608 วิธีการคำนวณที่ไม่เหมือนใครนี้ช่วยให้ดัชนียังคงมีความสม่ำเสมอแม้ว่าบริษัทจะมีการเปลี่ยนแปลงทางการเงินครั้งใหญ่ก็ตาม.

ส่วนประกอบของ DJIA

ในตอนเริ่มต้น DJIA มีเพียง 12 บริษัทอุตสาหกรรมเท่านั้น ปัจจุบันประกอบด้วย 30 บริษัทใหญ่จากหลายภาคส่วน รวมถึงเทคโนโลยี สาธารณสุข การเงิน และสินค้าอุปโภคบริโภค

บริษัทเหล่านี้ถือเป็นหุ้นบลูชิป ซึ่งเป็นที่รู้จักในเรื่องความเสถียรและรายได้ที่เชื่อถือได้ ส่วนประกอบจะถูกตรวจสอบและปรับเปลี่ยนเป็นระยะเพื่อสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงในเศรษฐกิจ

การเปลี่ยนแปลงล่าสุดรวมถึงการเพิ่ม Amazon และ NVIDIA ซึ่งแทนที่บริษัทดั้งเดิมที่ไม่แสดงถึงนวัตกรรมล่าสุดของเศรษฐกิจสหรัฐฯ อีกต่อไป

อ่านเพิ่มเติม:ตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์ก (NYSE) คือสถานที่ซื้อขายหลักทรัพย์ที่ใหญ่ที่สุดในสหรัฐอเมริกา โดยเป็นตลาดที่มีการซื้อขายหุ้นของบริษัทที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ นิวยอร์ก ซึ่งเป็นที่รู้จักในระดับสากลว่าเป็นหนึ่งในตลาดหลักทรัพย์ที่สำคัญที่สุดในโลก ตลาดนี้ก่อตั้งขึ้นในปี 1817 และมีวิธีการซื้อขายแบบเปิดที่เป็นเอกลักษณ์ โดยผู้ค้าอาจจะซื้อหรือขายหุ้นผ่านการเสนอราคาซึ่งเรียกว่า "การเหวี่ยง" หรือ "การเสนอราคา" นอกจากนี้ NYSE ยังมีการใช้เทคโนโลยีในการซื้อขายในปัจจุบันเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพในการดำเนินการต่าง ๆ อีกด้วย

เหตุการณ์สำคัญทางประวัติศาสตร์ของ DJIA

<ภาษาไทย>ดัชนีดาวโจนส์ได้เห็นช่วงเวลาที่สำคัญที่สุดบางช่วงในประวัติศาสตร์การเงิน:

• 15 มีนาคม 1933:

  การเพิ่มขึ้นของเปอร์เซ็นต์ในวันเดียวที่ใหญ่ที่สุดคือ 15.34%
• 19 ตุลาคม 1987 (จันทร์ดำ):การลดลงของเปอร์เซ็นต์ในวันเดียวที่มากที่สุดคือ 22.61%.
• มีนาคม 2020:การลดลงอย่างมหาศาลในระหว่างการระบาดของ COVID-19 ซึ่งทำให้สิ้นสุดตลาดกระทิงที่ยาวนานที่สุดในประวัติศาสตร์

• 16 พฤษภาคม 2024:

  DJIA ขึ้นเกิน 40,000 จุดเป็นครั้งแรก ซึ่งสัญลักษณ์ถึงการฟื้นตัวทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งและความเชื่อมั่นของนักลงทุน

ยกระดับความรู้เกี่ยวกับคริปโตของคุณด้วยข้อมูลเชิงลึกใหม่ ๆ แนวโน้มตลาด และเคล็ดลับจากผู้เชี่ยวชาญ ไปที่บล็อก Bitrueตอนนี้และอยู่ข้างหน้าเสมอ.

ข้อจำกัดของ DJIA

แม้ว่าดัชนี DJIA จะได้รับการยอมรับอย่างกว้างขวาง แต่ก็มีข้อจำกัด วิธีการคำนวณที่ให้น้ำหนักตามราคาอาจทำให้การแสดงผลบิดเบือน โดยให้ผลกระทบมากขึ้นกับหุ้นที่มีราคาสูงกว่าบริษัทที่มีมูลค่าตลาดใหญ่กว่า

นอกจากนี้ ด้วยบริษัทเพียง 30 แห่งที่เป็นตัวแทน วิจารณ์แย้งว่าดัชนีนี้ไม่สะท้อนความหลากหลายของเศรษฐกิจสหรัฐฯ อย่างเต็มที่

อ่านเพิ่มเติม:S&P 500 ขึ้นหลังจากข้อมูลเงินเฟ้อ! ตลาดกลับมาเป็นขาขึ้นอีกครั้งหรือไม่?

 คำถามที่พบบ่อย

ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์คืออะไร?

ดัชนีอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJIA) เป็นดัชนีตลาดหุ้นที่ติดตามผลการดำเนินงานของบริษัทขนาดใหญ่ 30 แห่งในสหรัฐอเมริกาในหลายอุตสาหกรรม

DJIA คำนวณอย่างไร?

ดัชนี DJIA จะถูกคำนวณโดยการรวมราคาของหุ้น 30 ตัวที่เป็นส่วนประกอบ และแบ่งผลรวมโดยตัวหารดาว

ทำไมราคาของ DJIA ถึงถูกชั่งน้ำหนักตามราคา?

DJIA มีน้ำหนักตามราคาเพราะผู้ก่อตั้งเชื่อว่ามันจะให้วิธีการที่ง่ายและตรงไปตรงมาสำหรับการติดตามผลการดำเนินงานของตลาด。

บริษัทใดบ้างที่รวมอยู่ใน DJIA?

ดัชนี DJIA ประกอบด้วยบริษัทขนาดใหญ่ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ จำนวน 30 แห่งจากภาคส่วนที่หลากหลาย เช่น เทคโนโลยี การดูแลสุขภาพ และการเงิน.

ข้อจำกัดของ DJIA มีดังนี้:

ข้อจำกัดหลักได้แก่ วิธีการที่เป็นน้ำหนักราคาซึ่งอาจไม่สามารถจับภาพตลาดสหรัฐที่กว้างขึ้นได้อย่างเต็มที่ และการแสดงเพียง 30 บริษัทเท่านั้น

DJIA นั้นได้รับการจัดตั้งขึ้นในปี 1896 และเริ่มต้นด้วยบริษัท 12 แห่ง โดยในปี 1928 จำนวนบริษัทที่รวมอยู่ใน DJIA ได้เพิ่มขึ้นเป็น 30 แห่ง และนับตั้งแต่นั้นเป็นต้นมา DJIA ก็ยังคงรวมบริษัท 30 แห่งไว้อย่างต่อเนื่อง แม้ว่าจะมีการเปลี่ยนแปลงบริษัทที่รวมอยู่ตามความเหมาะสมและตามสถานการณ์ของตลาด.

ไม่ ดัชนี DJIA เริ่มต้นด้วยบริษัท 12 แห่งในปี 1896 และขยายเป็น 30 แห่งในปี 1928 ส่วนผสมของมันเปลี่ยนแปลงเป็นระยะ ๆ เพื่อสะท้อนถึงแนวโน้มทางเศรษฐกิจ