Почему сегодня падают акции и криптовалюта? Анализ причин

И фондовый рынок, и

рынок криптовалют

испытывают заметные падения, так как инвесторы уходят от рискованных активов на фоне роста экономической и геополитической неопределенности.

В то время как акции икриптообычно движутся по разным причинам, их корреляция усилилась, поскольку учреждения все чаще рассматривают цифровые активы как часть более широких спекулятивных портфелей.

Недавние рыночные движения указывают на сочетание макроэкономического давления, переоценки рисков, фиксации прибыли и ликвидаций с использованием заемных средств.

Понимание этих факторов помогает объяснить, почему оба рынка падают одновременно, а не действуют независимо.

Экономическая неопределенность и высокие процентные ставки

Неопределенность, связанная с политикой центрального банка, является одним из основных факторов, способствующих текущим распродажам на рынке.

Когда процентные ставки остаются высокими или ожидания снижения ставок откладываются, капитал, как правило, стремится перемещаться в менее рискованные активы, такие как облигации, а не в акции и криптовалюту.

Более высокие затраты на заимствования уменьшают ликвидность, ослабляют корпоративное расширение и отучают от спекулятивных инвестиций.

Эта среда особенно влияет на технологические акции и цифровые активы, которые сильно зависят от рыночных условий с высокой ликвидностью.

Слабая динамика акций технологий и опасения по поводу оценки ИИ

Снижение фондового рынка сильно сконцентрировано на акциях технологических и ориентированных на ИИ компаний.

Беспокойства, чтоИскусственный интеллектоценки могли перегреться, что привело к тому, что инвесторы начали распродажи акций таких компаний, как Nvidia и других крупных технологических компаний.

Поскольку криптовалюта часто ведет себя как актив сектора технологий с высоким бета-коэффициентом, эти коррекции затрагивают цифровые рынки.

Снижение производительности Nasdaq исторически совпадало с резкими падениями основных криптовалют из-за сходных профилей риска инвесторов.

Геополитическое напряжение и рыночные реакции, связанные с торговлей

Торговые напряжения, неопределенность в политике и геополитические споры еще более способствовали снижению доверия к рынку.

Заявления, касающиеся международных тарифов и экономических санкций, вызвали стремительные распродажи, так как инвесторы хеджируются от возможных сбоев в политике.

Эти события часто первоначально влияют на акции, после чего криптовалютные рынки реагируют более резко из-за более высокого кредитного плеча.

Глобальная нестабильность также снижает институциональный интерес к спекулятивным инвестициям.

Использование разматывания в криптовалютных рынках

В отличие от традиционных акций, криптовалютные рынки в значительной степени зависят от маржинальной торговли.

Когда цены падают, крупные ликвидации накапливаются на биржах, поскольку маржинальные позиции автоматически закрываются.

Это ускоряет движение вниз сверх того, что одни только фундаментальные показатели могли бы оправдать.

Большие ликвидационные события часто происходят во время резких падений цен и могут устранять значительный открытый интерес, углубляя рыночные коррекции.

Большие держатели продают биткойн и основные криптоактивы

Некоторые долгосрочные держатели недавно продали большие объемы биткойнов, увеличив давление продаж в условиях нестабильного рынка.

Когда распределение китов совпадает с низкой ликвидностью, снижение цен усиливается, и розничные трейдеры испытывают значительные убытки.

В то время как фондовые рынки испытывают давление со стороны продавцов институциональных инвесторов, концентрация владения криптовалютой усиливаетDirectional moves, когда крупные кошельки выходят из своих позиций.

Растущая корреляция между акциями и криптовалютой

Корреляция между криптовалютой и акциями продолжает расти с увеличением институционального принятия.

ETF, хедж-фонды и компании по созданию рынка рассматривают цифровые активы как часть рискованных портфелей, что означает, что падения на фондовом рынке часто приводят к распродажам криптовалют, поскольку фонды перенастраивают свою подверженность риску.

Эта связь снижает вероятность того, что криптовалюта будет выступать в качестве безопасной гавани во время падения фондовых рынков, по крайней мере, в текущих рыночных условиях.

Что смотреть дальше

Несколько предстоящих событий могут повлиять на краткосрочное направление рынка:

• встречи по политике центрального банка и решения по процентным ставкам
• ежеквартальные отчеты о доходах крупных технологических и ИИ компаний
• потоки входа и выхода из крипто ETF и институциональных фондов
• объявления о торговой политике, влияющие на глобальные рынки
• геополитические события, которые изменяют аппетит к риску

Мониторинг этих факторов может помочь предсказать волатильность на обоих рынках.



 

Читать далее:Топ 10 AI крипто-токенов, за которыми стоит следить в 2025 году

Заключение

Снижение акций и криптовалют вызвано взаимосвязанными экономическими условиями, а не одним конкретным триггером.

Высокие процентные ставки, ухудшение настроений в технике, геополитические напряженности, распродажа китами и докапитализация в совокупности оказывают давление на рискованные активы, заставляя их падать.

По мере того как традиционные финансы и цифровые активы становятся все более взаимосвязанными, вероятность распространения негативного влияния между рынками увеличивается в условиях макроэкономического стресса.

Хотя спады могут быть временными, оба рынка могут продолжать испытывать давление до тех пор, пока денежно-кредитная политика и глобальные условия не стабилизируются.

ЗащищённыйБиткойнторговля. Умные крипто-инсайты. Только наБитрю.<|vq_6930|>

Часто задаваемые вопросы

Почему сегодня цены на криптовалюту падают?

Цены на криптовалюту падают из-за ликвидаций с использованием кредитного плеча, снижения апетита к риску, продаж китов и эффекта от падения технологических акций.

Почему сегодня акции падают?

Акции снижаются из-за высоких процентных ставок, слабой работы технологий, геополитической неопределенности и низкого институционального спроса на спекулятивные активы.

Коррелированы ли криптовалютные и фондовые рынки?

Да, их корреляция увеличилась, так как институциональные фонды удерживают оба актива и ребалансируют портфели во время рыночных спадов.

Ниже приведен перевод текста на русский язык с сохранением HTML-формата: ```html 

Помогут ли более низкие процентные ставки криптовалюте восстановиться?

```

Низкие ставки могут увеличить ликвидность и аппетит к риску, что исторически поддерживало как акции технологических компаний, так и цифровые активы.

Что может спровоцировать восстановление?

Позитивная прибыль, сильные притоки в ETF, более ясная денежно-кредитная политика, снижающаяся геополитическая напряженность и восстановленная ликвидность могут поддержать восстановление рынка.